Celý finanční trh se nám parádně sype, a to i přesto, že Fed do trhu zasahuje a skrze repo operace přináší tu tolik potřebnou likviditu. Zatím se zdá, že akciový trh na intervenci začal pozitivně reagovat. Zabere to ale? V rámci dnešní analýzy se podíváme na indexy S&P 500 a německý DAX. Vzhledem k tomu, že je náš export významně závislý na sousedním Německu, tak je index DAX přímo pro nás důležitější než ty americké. Na těchto indexech se začíná tzv. lámat chleba a my se na to pořádně podíváme na našich grafech s týdenním časovým rámcem, díky kterému budeme mít daleko lepší přehled nad celkovou situací.
Aktuální situace na weekly TF indexu S&P 500 (CFD)
Hodnota indexu (CFD) se od historického maxima propadla o cca 27 %, a to za poslední tři týdny. Na tak obrovský trh je to mohutný propad za velmi krátký časový úsek, takže je oprávněné mít obavy o stav globálního finančního trhu. Jak můžete vidět, kurz indexu projel jako nůž máslem minimálně přes pět pásem podpory. Z toho můžeme vyčíst, že se něco těžce pokazilo. Momentálně je kurz nad supportním pásmem okolo 2 450 bodů, ale pro nás je nejvíce důležitá uptrendová přímka s počátkem z března roku 2009. Což je vlastně dno finanční krize, jež začala rok 2008.
A právě na této přímce se bude lámat chleba, protože její průraz by znamenalo asi definitivní potvrzení bear trendu na akciovém trhu. Při odrazu se naopak tento scénář zažehná, ale asi by to nebylo zrovna na dlouhou dobu. I když… kdo ví, protože je otázka, jak moc je Fed se svými intervencemi efektivní. Každopádně index je blízko silného supportního pásma a dlouhodobé interní trendovky. Brzy uvidíme, jestli ji trh bude respektovat, či nikoliv. Máme v grafu i gap, takže to nám dává šanci, že si pro něj trh půjde a dojde k odrazu.
Aktuální situace na weekly TF indexu DAX
Na DAXu je stav obdobný jako na S&P 500. Průběh je v podstatě stejný, ale DAX měl akorát jinou výchozí pozici a zároveň byl celkový propad od historického maxima skoro 34 %. Proto můžeme říci, že zde je to ještě horší. Bearish gap je tu taktéž, ale o něco větší než na S&P 500. Následující podobnost ztvárňuje taktéž dlouhodobá trendovka, která má počátek z konce února 2009. Takže taky dno poslední finanční krize. Zde je ale problém s tím, že těch dotyků máme málo, takže o to je méně přímka relevantní. I tak bych ale řekl, že tu existuje šance na odraz up.
Jestli hodnota indexu bude pokračovat v poklesu a vůbec nezareaguje na trendovku S/R úroveň 8 628 bodů, tak si dovoluji tvrdit, že máme potvrzený bear trend i na DAXu. Poslední záchranou by mohla být kulatá hodina 8 000 bodů, což je zároveň top z roku 2 000 (dotcom bubble) a 2007 (finanční krize). Jakmile se dostaneme s cenou pod tento level, tak je to dost špatné, neboť to znamená automaticky krach spousty firem, snížení výroby a ztrátu zaměstnání minimálně pro statisíce lidí.
Indikátory
Indikátor RSI má na S&P 500 25,64 bodu, což je stále hodně vysoko oproti roku 2008, kdy křivka tohoto indikátoru spadla až k 16,09 bodu. Je nutno ale podotknout, že tehdy to trvalo daleko déle. Hodnoty RSI na DAXu 20,94 bodu a je tedy hodně blízko u low z roku 2008, které bylo na 19 bodech. V tom roce to ale trvalo několik měsíců. Nyní byl pokles v řádech týdnů.
Závěr
Situace je ohromně vážná a bylo by dost hloupé to podceňovat. Já si upřímně nedokáži moc představit, jak se z toho ty trhy vzpamatují. Ta negativní setrvačnost má obrovskou sílu a nezdá se, že by to mělo jen tak ze dne na den skončit. Nejlépe to jde vidět ve chvílích, kdy dojde na pár hodin k retracementu, ale následně je to tvrdě zašlapáno do země. Obávám se, že tentokrát to Fed svými intervencemi tak snadno nezachrání a jen to v podstatě zbrzdí a zmírní možné následky.
Co číst dále?
Jak použít tuto analýzu?
Trading11 není stránka, na které vám řekneme kdy nakoupit a kdy prodat. Naším cílem je dát vám dostatek informací, abyste byli schopni udělat správné rozhodnutí. Jestli chcete vědět, jak používat analýzy na naší stránce, přečtěte si tento článek.
Jestli se chcete naučit lépe obchodovat, zkuste naší Školu (ZDARMA).
Pokud nerozumíte našemu krypto-trading-slangu, určitě vám pomůže náš slovník.
Tato analýza je pouze orientační a neslouží jako doporučení k nákupu či prodeji.. Situace na trhu se kdykoliv může změnit. Spekulativní obchody na krypto trzích jsou velmi rizikové!!